在“雙碳”政策的指引下，以及新能源快速發(fā)展下，儲(chǔ)能已經(jīng)成為當(dāng)前不可或缺的重要技術(shù)。目前中國(guó)儲(chǔ)能市場(chǎng)正呈現(xiàn)出高增長(zhǎng)、技術(shù)多元以及產(chǎn)品領(lǐng)先的顯著特征。不僅裝機(jī)規(guī)模領(lǐng)跑全球，在應(yīng)用場(chǎng)景上也得以全面拓展。

而具體到企業(yè)中，可以看到2024年全年儲(chǔ)能企業(yè)也有了長(zhǎng)足的進(jìn)步，多家企業(yè)的儲(chǔ)能業(yè)務(wù)都展現(xiàn)出強(qiáng)勁增長(zhǎng)的勢(shì)頭，儲(chǔ)能業(yè)務(wù)已經(jīng)成為企業(yè)不可或缺的新引擎。

根據(jù)國(guó)家能源局?jǐn)?shù)據(jù)，2024年我國(guó)風(fēng)電光伏新增裝機(jī)容量356.5GW，同比增長(zhǎng)21.8%；受益于政策支持且儲(chǔ)能成本下降提升儲(chǔ)能項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)性，儲(chǔ)能需求快速增長(zhǎng)，根據(jù)中關(guān)村儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè)技術(shù)聯(lián)盟統(tǒng)計(jì)，2024年我國(guó)新型儲(chǔ)能新增裝機(jī)規(guī)模達(dá)109.8GWh，同比增長(zhǎng)136%。

儲(chǔ)能電池企業(yè)增長(zhǎng)迅猛

儲(chǔ)能電池一向是儲(chǔ)能行業(yè)中的核心部件，從成本來(lái)看，儲(chǔ)能電池通常能夠占到總成本的30%左右，如果單論設(shè)備成本，儲(chǔ)能電池占比有望達(dá)到50%以上。

從儲(chǔ)能電池企業(yè)來(lái)看，例如作為動(dòng)力電池龍頭的寧德時(shí)代，從2024年財(cái)報(bào)來(lái)看，寧德時(shí)代連續(xù)4年儲(chǔ)能電池出貨量全球第一，市占率達(dá)36.5%。其中儲(chǔ)能電池系統(tǒng)銷量93GWh，同比增長(zhǎng)34.32%，營(yíng)收為572.9億元，同比下降4.36%。收入下降可能受行業(yè)價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)影響，但銷量增長(zhǎng)顯示市場(chǎng)份額穩(wěn)固。但儲(chǔ)能業(yè)務(wù)毛利率從23%提升至26.84%，體現(xiàn)了成本優(yōu)化與高附加值產(chǎn)品占比提高。

而作為儲(chǔ)能電芯全球出貨量第二的億緯鋰能，同樣表現(xiàn)亮眼。其財(cái)報(bào)顯示，億緯鋰能營(yíng)業(yè)收入為486.15億元，同比微降0.3%，扣除非經(jīng)常性損益的凈利潤(rùn)為31.62億元，同比高增14.76%。

值得注意的是，億緯鋰能的儲(chǔ)能業(yè)務(wù)規(guī)模與技術(shù)水平同步躍升，全年儲(chǔ)能電池出貨量達(dá)50.45GWh，同比增幅達(dá)91.90%。

2024年12月，億緯鋰能60GWh超級(jí)工廠投產(chǎn)，標(biāo)志著全球儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè)邁入超大容量電芯規(guī)?；瘧?yīng)用新階段。核心產(chǎn)品Mr.Big系列600Ah+儲(chǔ)能電芯為行業(yè)技術(shù)標(biāo)桿，通過(guò)第四代超薄疊片工藝與創(chuàng)新三維集流技術(shù)，在0.25P充放電倍率，25℃環(huán)境條件下，實(shí)現(xiàn)電芯能量效率96.2%。其配套儲(chǔ)能系統(tǒng)采用極簡(jiǎn)結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)與智能熱管理技術(shù)，可降低儲(chǔ)能電站全生命周期運(yùn)維成本超30%。

此外，作為消費(fèi)類電池龍頭的欣旺達(dá)，在2024年也取得了不俗的收獲。財(cái)報(bào)顯示，其動(dòng)力電池業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)收入151.39億元，同比增長(zhǎng)40.24%，占總營(yíng)收比例為27.02%;儲(chǔ)能系統(tǒng)類營(yíng)收18.89億元，同比高增70.19%，占比3.37%。

2024年儲(chǔ)能系統(tǒng)裝機(jī)量8.88GWh，同比增長(zhǎng)107%。其中儲(chǔ)能出海成績(jī)顯著，美國(guó)、澳洲、歐洲、日本、中東等市場(chǎng)實(shí)現(xiàn)關(guān)鍵項(xiàng)目批量訂單交付。并且欣旺達(dá)在接受采訪時(shí)透露，2024年其儲(chǔ)能電池出貨量占比達(dá)到約20%，較2023年實(shí)現(xiàn)了顯著的飛躍增長(zhǎng)。

儲(chǔ)能市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)加劇

當(dāng)然，在2024年，也并非所有儲(chǔ)能企業(yè)都一帆風(fēng)順。例如天齊鋰業(yè)在2024年?duì)I業(yè)總收入130.63億元，同比下降67.75%；實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為-79.05億元， 同比下降208.32%。

對(duì)此，天齊鋰業(yè)表示，盡管公司2024年度鋰化合物及衍生品的產(chǎn)銷量實(shí)現(xiàn)同比增長(zhǎng)，但受到鋰產(chǎn)品市場(chǎng)波動(dòng)的影響，公司鋰產(chǎn)品銷售價(jià)格及毛利較上年同期大幅下降。

不過(guò)好在從2025年一季度財(cái)報(bào)來(lái)看，其海外子公司銷售定價(jià)機(jī)制的時(shí)間周期錯(cuò)配影響已經(jīng)大幅減弱。并且隨著國(guó)內(nèi)新購(gòu)鋰精礦陸續(xù)入庫(kù)及庫(kù)存鋰精礦的逐步消化，公司各 生產(chǎn)基地生產(chǎn)成本中耗用的化學(xué)級(jí)鋰精礦成本基本貼近最新采購(gòu)價(jià)格。天齊鋰業(yè)2025年第一季度鋰化合物及衍生品的產(chǎn)銷量實(shí)現(xiàn)同比增長(zhǎng)。

此外，南都電源也受到了行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇及原材料價(jià)格大幅下降的影響，導(dǎo)致其鋰電產(chǎn)品銷售單價(jià)快速下降，銷售收入同比大幅下降。報(bào)告期內(nèi)，南都電源營(yíng)收為79.8億元，同比下降45.56%，歸母凈利潤(rùn)為17.3億元，同比爆降3965.12%。

同時(shí)，從南都電源2025年一季度財(cái)報(bào)來(lái)看，情況仍未好轉(zhuǎn)，其中新型電力儲(chǔ)能及數(shù)據(jù)中心業(yè)務(wù)因驗(yàn)收周期影響，在一季度發(fā)貨部分未能確認(rèn)收入，也對(duì)其營(yíng)收造成重大影響。

與之相似的還有普利特，2024年度，普利特合并營(yíng)業(yè)總收入83.1億元，比上年同期減少4.54%；實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)利潤(rùn)1.4億元，比上年同期減少71.11%。

據(jù)報(bào)告顯示，利潤(rùn)大幅下滑的原因，在于普利特新能源業(yè)務(wù)板塊受行業(yè)周期影響，下游需求增速放緩，新能源電芯市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈，鋰電池產(chǎn)品的行業(yè)市場(chǎng)價(jià)格整體呈現(xiàn)大幅下滑趨勢(shì)，使得公司新能源業(yè)務(wù)板塊的產(chǎn)品單位價(jià)格下降，單位盈利減少。

并且普利特的啟東基地和珠?；匦略霎a(chǎn)能的折舊和投產(chǎn)前期效益尚未開(kāi)始釋放，以及較高的前期研發(fā)投入費(fèi)用和對(duì)部分產(chǎn)品存貨的跌價(jià)計(jì)提、資產(chǎn)和信用的減值，疊加導(dǎo)致利潤(rùn)大幅減少。從產(chǎn)品生產(chǎn)情況來(lái)看，其新能源電池產(chǎn)能利用率僅為61.45%。

不過(guò)2025年普利特新能源業(yè)務(wù)板塊經(jīng)營(yíng)情況較2024年已經(jīng)實(shí)現(xiàn)了較好的回暖和增長(zhǎng)趨勢(shì)，其主營(yíng)業(yè)務(wù)的新材料板塊也在持續(xù)實(shí)現(xiàn)增長(zhǎng)。

鵬輝能源也面臨著儲(chǔ)能電池產(chǎn)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的巨大壓力，財(cái)報(bào)顯示，在2024年，鵬輝能源營(yíng)收79.6億元，比上年同期上升14.83%。報(bào)告期內(nèi)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為-2.5億元，同比下降685.72%。

對(duì)此，鵬輝能源解釋稱，電池產(chǎn)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇，雖劣質(zhì)產(chǎn)能及低質(zhì)企業(yè)加速出清，但仍無(wú)法遏制價(jià)格內(nèi)卷狂潮，電芯價(jià)格已經(jīng)逼近甚至跌破企業(yè)生產(chǎn)成本。從其鋰離子電池產(chǎn)品可以看出，盡管該產(chǎn)品營(yíng)收增長(zhǎng)了15.11%，但是營(yíng)業(yè)成本上漲了21.05%，導(dǎo)致毛利率同比下降了4.35%。

與此同時(shí)，市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)仍在加劇。例如近期億緯鋰能發(fā)表公告稱其全資孫公司億緯匈牙利將在德布勒森市建立電池制造廠，進(jìn)一步擴(kuò)大動(dòng)力儲(chǔ)能電池的產(chǎn)能規(guī)模；中創(chuàng)新航四川成都項(xiàng)目二期開(kāi)工，計(jì)劃2026年第二季度投產(chǎn)，建成后將形成年產(chǎn)動(dòng)力電池及儲(chǔ)能系統(tǒng)約30GWh的生產(chǎn)能力。

瑞浦蘭鈞在江蘇淮安的10GWh儲(chǔ)能項(xiàng)目開(kāi)工，項(xiàng)目涵蓋電池模組、PACK、儲(chǔ)能系統(tǒng)集成、逆變器及儲(chǔ)能電池等；寧德時(shí)代則公開(kāi)了其在山東東營(yíng)新增40GWh電池產(chǎn)能的計(jì)劃，并投資5億元建設(shè)2GWh生態(tài)儲(chǔ)能Pack生產(chǎn)線，以滿足國(guó)內(nèi)外市場(chǎng)的需求。

總結(jié)

目前來(lái)看，2024年儲(chǔ)能市場(chǎng)仍在高歌猛進(jìn)。但具體到企業(yè)，可以發(fā)現(xiàn)，頭部廠商仍在持續(xù)沖鋒，不僅加速在國(guó)內(nèi)擴(kuò)廠，同時(shí)積極向海外拓展。這將導(dǎo)致儲(chǔ)能市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)更加激烈，行業(yè)開(kāi)始逐漸向頭部集中。對(duì)于中小儲(chǔ)能企業(yè)而言，如何在這種競(jìng)爭(zhēng)更為激烈的市場(chǎng)中存活，將成為其需要思考的首要問(wèn)題。

——信息來(lái)自：電子發(fā)燒友